استثمارات الأوراق المالية
استثمارات الأوراق المالية. الاستثمار يتمثل
في قيمة مالية يتم تشغيله من قبل المستثمر (طبيعي أو معنوي) في أصول قد تعود عليه
بالمنفعة المادية والمكاسب مقابل تشغيله أو شرائه للأصول المستخدمة في المشروع
الاستثماري.
استثمارات الأوراق المالية
مفاهيم الاستثمار
الاستثمارات: قد تكون صورها كما يلي:
- استثمارات في ماكينات ومعدات
- استثمارات في عقارات (مباني، أراضي)
- استثمارات أوراق مالية في أسهم وسندات
- استثمارات في شركات زميلة أو تابعة
في مقالنا هذا ستتم مناقشة الاستثمارات في الأسهم والسندات والتطرق
للمعالجات المحاسبية لهما بشكل مفصل.
أ- الاستثمارات في أوراق الملكية
عن طريق شراء أسهم في رأس شركات أخرى أي المشاركة في ملكية هذه
الشركات والحصول على توزيعات أرباح أو مكاسب عند بيعها. أي أن المستثمرين من هذا
النوع يعد أو يعتبرون شركاء في رأس مال الشركة المستثمر فيها.
ب- الاستثمارات في أوراق الدين
ويتمثل الاستثمار من هذا النوع عن طريق شراء سندات تصدرها الشركة
الممولة أو الدولة لتمويل أنشطتها مقابل الحصول على فوائد من السندات المصدرة،
وتعتبر الجهات الحكومية من أكبر مصدري سندات هذا النوع لتمويل خدماتها وقد تتوفر
سيولة فائضة غير مستخدمة يدفع بالشركات باستغلال هذه الأموال باستثمارها بشراء
السندات أو أي نوع آخر من أنواع الاستثمارات بغية تحقيق مكاسب من خلال الحصول على
توزيعات الأرباح أو من خلال إعادة بيع هذه الاستثمارات.
تصنيف وتبويب الاستثمارات في الأوراق المالية
وفقا لتصنيف المعايير المحاسبية.
- الاستثمارات في الأوراق المالية قصيرة الأجل
-أوراق مالية
مقتناه لتاريخ الاستحقاق (سندات)
-المعالجة المحاسبية لهذا النوع تكون بطريقة التكلفة بدون استهلاك خصـم
أو علاوة إصدار
-أوراق مالية
لغــــرض المتــــاجرة (أسهم وسندات)
-المعالجة المحاسبية لهذا النوع تكون بطريقة القيمة السوقية العادلة
(التسوية في قائمة الدخل)
-أوراق مالية
متاحة للبيع (أسهم وسندات)
المعالجة المحاسبية لهذا النوع تكون بطريقة القيمة السوقية العادلة
(التسوية في حقوق المالكين)
ب - الاستثمارات في الأوراق المالية طويلة الأجل
-أوراق مالية
مقتناه لتاريخ الاســــتحقاق (سندات).
المعالجة المحاسبية لهذا النوع تكون بطريقة التكلفة (بالإضافة إلى
استهلاك الخصـم او علاوة الإصدار)
-أوراق مالية
متاحة للبيع (سندات وأسهم).
المعالجة المحاسبية لهذا النوع تكون بطريقة القيمة السوقية العادلة
(التسوية في حقوق الملكية)
-أوراق مالية
(أسهم) ذات تأثير معنوي
المعالجة المحاسبية لهذا النوع تكون بطريقة التكلفة
-أوراق مالية
(أســـــهم) ذات سيطرة علـــــى الشركة.
المعالجة المحاسبية لهذا النوع تكون بطريقة
الملكية مع الاندماج:
الأوراق المالية هي (السندات)
طريقة التقويم هي الأرباح الخسائر
غير المحققة الآثار الأخرى على القوائم
يحتفظ بهــــا لتاريخ الاستحقاق
التكلفة المستهلكة
لا يعترف بها
تأثر علـــى قائمة الـــدخل عنـــد البــيـع ويعترف بالأربـــــــاح
والخسائر الناتجة عن عملية البيع
لغـــــــــرض المتاجرة
القيمة العادلة يعترف بها
تعــالج فــــي قائمة الــــدخل أمــــا الأربــــــاح والخسائر عند
البيع فتظهر في قائمة الدخل
متاحة للبيع
القيمة العادلة يعترف بها
تـــدرج مســـتقلة فـــي حقـــــــوق المالكين، أعترف بالأربـــاح
والخســـائر عنـــد البيـــع في قائمة الدخل
وسوف نناقش تفصيلياً في هذا المقال فقط: "الأوراق المالية
المقتنية بغرض المتاجرة وبقية الأنواع سيتم شرحها في مقالات قادمة إن شاء الله.
أولا: (نسبة امتلاك أسهم أقل من 20%من الأسهم المصدرة للشركة المستثمر
فيها)
-شراء الأسهم:
هناك أهداف جمة لشراء الأسهم منطو على أهداف الاستثمار وتختلف الأهداف
باختلاف نسبة التأثير الوارد تصنيفها في المعيار المحاسبي الدولي 28 والمنصوص على
أنه إذا كانت نسبة التأثير بسيطة فإن قيمة الاستثمارات تكون بطريقة القيمة العادلة.
أ- (طريقة القيمة العادلة):
عند شراء أسهم نقدا يتم إجراء القيد التالي: -
من حــ/استثمارات (أسهم)
إلي /حــ/النقدية
مقابل تكلفة الأسهم المشترة في ...
أما إذا كانت نسبة التأثير مهمة بمعنى مسيطرة حتى وإن كانت نسبة
التملك اقل من 20% فيكون قيد الشراء بطريقة الملكية (تكلفة شراء الأسهم)
ب- (طريقة الملكية)
عند شراء أسهم نقدا يتم إجراء القيد التالي: -
من ح/استثمارات (أسهم في الشركات)
إلى/حــ/النقدية
مقابل تكلفة الأسهم المشترة في ...
- عند إعلان
توزيع الأرباح والخسائر يتم إجراء القيد المحاسبي التالي: -
منحــ/استثمارات (أسهم في الشركات)
إلى/حــ/ مكاسب وخسائر غير محققة
مقابل إثبات استحقاق توزيع أرباح وخسائر الأسهم..
- استلام الأرباح:
يسجل القيد الآتي عند استلام توزيع أرباح حيازة الاستثمارات وفي كلا
الطريقتين (القيمة العادلة والملكية):
من حــ/ النقدية
إلى حــ/ توزيع الأرباح والخسائر(أسهم)
مقابل اصرف توزيع أرباح وخسائر الأسهم..
- عند الإعلان أو
التصريح عن تحقيق خسائر من قبل الشركة المستثمرة بشرط أنها تتبع طريقة القيمة
العادلة ولها حق التصويت يجرى القيد المحاسبي التالي: -
من حــ/ خسائر غير محققة
إلى/ حــ الاستثمارات (الأسهم)
- أما إذا كانت
الشركة أو المؤسسة المستثمرة لا تتبع طريقة القيمة العادلة وليس لها حق التصويت
فلا يجرى أي قيد محاسبي.
-تقييم
الاستثمارات
يتم تقييم الاستثمارات لغرض الإفصاح عنها هنا وتواجه الشركة المستثمرة
ثلاث احتمالات في هذه الحالة وهي كالاتي:
أ- مجموع القيمة العادلة للأسهم يساوي مجموع تكلفة الأسهم المشترة
وفي هذه الحالة لا يجرى أي قيد تسوية.
ب- مجموع القيمة العادلة للأسهم أقل من مجموع تكلفة الأسهم المشترة
وفي هذه الحالة يجرى قيد تسوية التالي:
من حــ/ مكاسب وخسائر غير محققة
إلى حــ /تسوية القيمة العادلة للاستثمارات (الأسهم)
ج- مجموع القيمة العادلة للأسهم كبر من مجموع تكلفة الأسهم المشترة
من حــ/ تسوية القيمة العادلة للاستثمارات (الأسهم)
إلى حــ/ مكاسب وخسائر غير محققة
تسوية الأسهم ...
بيع الأسهم
قد ترغب الشركة المستثمرة ببيع كامل الأسهم أو جزء منها أو محفظة
كاملة تواجهنا ثلاث احتمالات هي:
أ- قيمة البيع مساويا للقيمة الدفترية للسهم.
وفي هذه الحالة تسجل الشركة القيد الآتي لإثبات عملية البيع.
من حــ/ النقدية
إلى حــ/ الاستثمارات (أسهم)
ب- قيمة البيع أكبر من القيمة الدفترية للسهم: في هذه الحالة تكون
الشركة المستثمرة قد حققت أرباحا ويكون قيد البيع كالاتي:
من حــ/ النقدية
إلى/حــ/ الاستثمارات (أسهم)
إلى حـ/مكاسب وخسائر بيع الاستثمارات (أسهم)
ج- قيمة البيع أقل من القيمة الدفترية للسهم: في هذه الحالة تكون
الشركة المستثمرة قد حققت خسارة ويكون قيد البيع كالاتي:
من حــ النقدية
إلى حــ/ الاستثمارات (أسهم)
إلى حــ/مكاسب وخسائر بيع الاستثمارات (أسهم)
تابعونا ليصلكم كل جديد، سيتم في المقال القادم شرح التطبيق العملي
على أوراق ماليــة لغــــرض المتــــاجرة ومن ثم سيتم استكمال الأنواع الأخرى مع
تطبيق عملي بمشيئة الله تعالى.
وضاح احمد الجوفي/ محاسب قانوني وخبير ضرائب
cost accounting,corporate accounting,bank accounting,contracting accounting,financial accounting,accounting programs,accounting books,accounting auditing,tax accounting, financial statements,trial balance, profit,lose.